1、磷化铟衬底 主要作用：800G/1.6T 高速 DFB、EML 光芯片唯一基底材料，用于数据中心高速激光器、光探测器，是 AI 算力光模块不可替代核心基材 紧缺程度：极度紧缺，全球供需缺口超 73%，高端 6 英寸衬底国内自给率不足 5%，扩产周期 24-36 个月 关联公司：云南锗业、有研新材、三安光电、光迅科技、源杰科技 2、薄膜铌酸锂晶体 主要作用：CPO、1.6T/3.2T 超高速电光调制器核心基材，大幅提升光传输带宽、降低模块功耗，下一代光互联标配材料 紧缺程度：重度紧缺，高端薄膜晶圆全球缺口 50% 以上，海外垄断 95% 产能，国产规模化量产尚未落地 关联公司：天通股份、光库科技、福晶科技、仕佳光子、腾景科技 3、光纤级高纯石英砂 主要作用：光纤预制棒、光器件封装外壳核心原料，控制光纤传输损耗、机械强度与使用寿命，长距通信、海底光缆刚需 紧缺程度：高紧缺，高端低羟基型号国内自给率仅 18%，海外矿源与提纯工艺壁垒高，AI 光纤铺设带动需求持续暴涨 关联公司：石英股份、菲利华、凯德石英、欧晶科技、长飞光纤 4、高纯金属铟 主要作用：磷化铟单晶核心上游原料，同时用于光器件焊料、红外探测芯片，稀散伴生金属无独立开采渠道 紧缺程度：高紧缺，全球年总产量不足 800 吨，多行业争抢消耗，光通信领域缺口超 30%，战略管控矿产 关联公司：锡业股份、云南锗业、有研新材、株冶集团、罗平锌电 5、四氯化锗 主要作用：光纤纤芯关键掺杂剂，提升纤芯折射率、降低光传输损耗，海底光缆、长距离相干通信必备材料 紧缺程度：中度偏紧，全球锗储量有限，半导体、红外、光伏同步分流需求，2026 年光通信缺口约 30% 关联公司：云南锗业、驰宏锌锗、光智科技、恒邦股份、盛屯矿业 6、9N 级高纯四氯化硅 主要作用：光纤预制棒纤芯层高纯前驱体，制备超低损耗单模光纤，数据中心高密度布线核心原料 紧缺程度：中度紧缺，超高纯提纯工艺门槛高，头部预制棒厂商长期锁单，国产高端产能供给不足 关联公司：三孚股份、江瀚新材、东岳硅材、中旗新材、合盛硅业 #A股 #股票 #财经知识 #知识分享 #材料 #财经